پاسخ به:بانک مقالات حسابداری و حسابرسی
شنبه 2 اردیبهشت 1391 10:10 AM
| 7 : پژوهش هاي حسابداري مالي بهار 1390; 3(1 (7)):113-124. |
| مطالعه تاثير ريسک نقدشوندگي و ساير عوامل موثر بر بازده هاي مقطعي در شرکت هاي پذيرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران |
| سيراني محمد*,حجازي رضوان,كشاورز مليحه |
| * دانشگاه تهران |
|
در تحقيق حاضر با توجه به اهميت رابطه ريسک و بازده، تاثير ريسک نقدشوندگي و عوامل موثر ريسک، شامل: ريسک بازار (ريسک سيستماتيک)، اندازه شرکت، نسبت ارزش دفتري به ارزش بازار سهام و همچنين سهام شناور بر بازده هاي مقطعي با توجه به مدل FARM بررسي شده است. در راستاي اين هدف، همه شرکت هايي که اطلاعات مورد نياز براي دورة چهار سالة مورد تحقيق (86-83) در مورد آنها قابل دسترسي بود، انتخاب گرديدند. به منظور آزمون فرضيه ها از تکنيک هاي آماري رگرسيون ساده و چندمتغيره (روش گام به گام) بهره گرفته شده است. آزمون معنادار بودن الگوها با استفاده از آماره هاي F و t صورت گرفت. نتايج تحقيق نشان داد که ريسک بازار، اندازه شرکت و سهام شناور رابطه معنا داري با بازده دارند، اما رابطه ارزش دفتري به ارزش بازار سهام و ريسک نقدشوندگي با بازده معنا دار نيست. همچنين بررسي ها نشان مي دهند رابطه ريسک سيستماتيک و ريسک نقدشوندگي معنادار است. |
| كليد واژه: مدل بازده تعديل شده به لحاظ سهام شناور، ريسک نقدشوندگي، اندازه، سهام شناور، ريسک سيستماتيک |
 |
|
نسخه قابل چاپ |
