بانک مقالات علوم اجتماعی

پژوهش حاضر بررسي اثر روزهاي هفته بر بازده شاخص کل قيمت هاي بازار سهام در بورس اوراق بهادار تهران است. با استفاده از رگرسيون خطي کلاسيک و خود رگرسيون ناهمسان واريانس شرطي نشان داده شده است که الگوي نامتعارف بازده سهام در بورس اوراق بهادار تهران وجود دارد. و اين اثر در سال ها و دوره هاي گوناگون متفاوت است؛ به اين معني که روزهاي شنبه داراي بازده کلي مثبت و معنادار و روزهاي يکشنبه داراي بازده کلي منفي و معنادار است و در ساير روزهاي هفته بازده معناداري وجود ندارد. بنابراين فروش سهام در روزهاي شنبه و خريد آنها در روزهاي يکشنبه پيشنهاد مي شود همچنين مقايسه اين يافته ها با ساير بازارهاي نوظهور نيز نشان مي دهد که اثر روزهاي هفته بر بورس اوراق بهادار تهران متفاوت با ساير بازارهاي نوظهور است.